Символы

Лучший советник для EUR/USD начинается с честного бэктеста: самая ликвидная пара мира с узкими спредами, глубоким стаканом и чёткой технической структурой — площадка по умолчанию для систематических стратегий, и первый рынок, где любое заявление о советнике сверяется с реальными тиковыми данными.

Cable — высоковолатильный мажор. Циклы политики Банка Англии и специфический британский риск порождают устойчивые направленные движения, которые вознаграждают трендовые и пробойные советники в лондонскую сессию и наказывают скальперов в тонкие ночные часы. Шире и быстрее EUR/USD, поэтому здесь сильнее весят расчёт стопа и тип счёта.

Основная мажорная пара доллара с Азией и классическая пара для carry-стратегий. Активная токийская сессия, история интервенций BoJ в зоне 145–152 и надёжная ликвидность делают её естественной площадкой для трендовых, carry- и новостных советников — но «хвост» интервенций способен развернуть длинную позицию на сотни пунктов за считаные минуты.

Сырьевой мейджор и надёжный барометр риска. Циклы спроса на железную руду, уголь и китайский импорт задают многонедельные тренды, а живая сиднейская сессия даёт круглосуточным трендовым EA сигнал, которого нет у EUR/USD. В risk-off падает вместе с акциями, поэтому фильтр риска здесь важнее, чем на чистом USD-мейджоре.

Младший брат сырьевой мажорной пары — барометр молочной отрасли и риска с корреляцией ~0.85 к AUD/USD, что превращает корзину AUD+NZD в одну ставку с плечом. Живое открытие Веллингтона/Сиднея даёт сигнал азиатско-тихоокеанским EA, но более тонкая ликвидность означает более широкие относительные спреды и реальный риск гэпа при открытии в понедельник.

Низковолатильный мажорный кросс и одна из самых чистых площадок для торговли на возврате к среднему в FX. Тесная евро-швейцарская интеграция и история интервенций SNB создают неявные границы диапазона — идеально для Bollinger и сеточных EA и плохо подходит для трендовых стратегий. Разрыв привязки 2015 года — постоянное напоминание о хвостовом риске.

Нефтяной мажор — единственная пара, которая торгует свой сырьевой товар не меньше, чем календарь. USD/CAD движется обратно нефти WTI, поэтому нефтяной шок за час может перекрыть политику BoC и ФРС. Сильная сессия NY и широкий стандартный спред делают её news-and-trend поверхностью, наказывающей любого советника, слепого к нефтяной ленте.

Самый волатильный кросс G10 — дневные диапазоны 120–180 пунктов, когда катализаторы GBP и JPY совпадают. Высокая доходность и высокая просадка на сделку в одном инструменте. Подходит агрессивным трендовым и пробойным EA с широкими стопами по ATR и наказывает всё, что рассчитано под европейский мажор.

Самый ликвидный кросс с иеной и чистый барометр risk-on. Два потока центробанков — ЕЦБ и Банка Японии — раздвигают дневные диапазоны шире любого европейского мажора, а перекрытие Лондона и Токио самое горячее. Тесная привязка к USD/JPY означает, что портфель EUR/JPY + USD/JPY — это скрытая двойная экспозиция к иене.

Защитная противоположность EUR/USD с корреляцией от −0,85 до −0,95: однонаправленная связка с EUR/USD скрыто удваивает позицию. В risk-off спрос на CHF роняет пару даже при сильном долларе; в спокойном рынке она колеблется в узких каналах с возвратом к среднему.

Самый чистый рыночный прокси risk-on/risk-off — carry-кросс, который так тесно следует за мировыми акциями, что торгуется как маржинальная позиция по S&P в обличье валютной пары. Живая азиатско-тихоокеанская сессия и двойные катализаторы RBA + BoJ делают его трендовой площадкой, но обрыв risk-off и разворот carry — его главные опасности.

Высокодоходный кэрри-кросс и более тонкий, широкоспредовый родственник AUD/JPY. Процентный дифференциал делает длинный кэрри привлекательным, а разворот risk-off — жестоким; почти полная корреляция с AUD/JPY означает, что оба вместе — это одна позиция. Широкий спред облагает налогом всё, кроме терпеливого тренда или удержания кэрри.

Внутриевропейский кросс — чистая относительная ставка ЕЦБ против Банка Англии с узким дневным диапазоном, который подходит возврату к среднему и мешает тренду. Его особенность в том, что покупка EUR/GBP близка к покупке EUR/USD и продаже GBP/USD одновременно, поэтому это и чистое выражение дивергенции, и скрытая корреляционная ловушка.

Кросс из двух мажоров, накладывающий политическую волатильность GBP на нефтяную чувствительность CAD — два независимых драйвера на двух разных календарях в одном инструменте с широким спредом. Диапазон вознаграждает терпеливые трендовые и пробойные советники; стандартный спред 3–5 пунктов и тонкая ликвидность наказывают всё, что быстрее.

Спотовое золото против доллара США — макроактив, а не валютная пара. Реальные ставки, сила USD и геополитические премии задают многомесячные тренды, превосходящие FX. Большой ATR и стандартный расчёт $100/пункт означают, что золоту нужны пропорционально большие стопы и в 2–3 раза больше капитала, чем мажору.

Высокобета-родственник золота — спот-серебро движется дальше и быстрее золота, с двойной денежно-промышленной базой спроса и более широким спредом. Соотношение золото/серебро, экстремальные внутридневные рывки и тиковая конвенция, отличная от форекса, делают именно расчёт объёма, а не выбор индикатора, тем, что решает выживание серебряного EA.

Нефть West Texas Intermediate — американский нефтяной бенчмарк, движимый еженедельными данными по запасам, решениями ОПЕК и геополитикой, а не валютным календарём. CFD на ближний контракт перекатываются и могут открыться разрывом на экспирации, а падение ниже нуля в 2020 году остаётся напоминанием, что у нефти есть хвостовые риски, которых нет ни у одной валюты.

Нефть Brent — мировой морской нефтяной бенчмарк, который оценивает большую долю мирового предложения, чем WTI, и несёт более высокую геополитическую премию. Он торгуется на ОПЕК, мировом спросе и шоках предложения, перекатывается как любой CFD на ближний контракт, а его спред к WTI сам по себе широко отслеживаемый сигнал.

CFD на S&P 500 — эталонный индекс акций мира и стандартный индикатор аппетита к риску. Долгосрочный восходящий дрейф вознаграждает трендовые EA, но ночные гэпы кассовой сессии, кредитное плечо на уровне индекса и плотный кластер весов мега-капитализаций означают, что индексный EA даёт сбои, которых форекс-система никогда не видит.

CFD на Nasdaq 100 — высокобета технологический индекс, который движется дальше и быстрее, чем S&P. Long-duration технологии делают его остро чувствительным к ставкам, а высокая концентрация мега-капитализаций означает, что один слабый отчёт способен качнуть весь индекс. Широкие диапазоны вознаграждают трендовые и пробойные EA, рассчитанные под эту волатильность.

CFD на Dow Jones 30 — индекс «голубых фишек», взвешенный по цене, где ленту двигают самые дорогие по цене акции, а не самые крупные компании. Эта особенность плюс большая стоимость пункта заставляют его вести себя иначе, чем взвешенный по капитализации S&P, и вознаграждают трендовые EA, понимающие, что им на самом деле движет.

CFD на DAX 40 — самый торгуемый индекс Европы и бенчмарк полной доходности, включающий реинвестированные дивиденды, в отличие от большинства ценовых индексов. Он сильно ориентируется на открытие рынка США, поэтому EA на DAX, игнорирующий Уолл-стрит, торгует лишь половину картины. Чистые диапазоны европейской сессии вознаграждают трендовые и пробойные системы.

CFD на Nikkei 225 — индекс японских голубых фишек и, по сути, ставка с плечом на слабую иену: он растёт, когда иена падает, поэтому советник на JP225, игнорирующий USD/JPY, упускает свой главный драйвер. Взвешенный по цене, как Dow, он открывается с разрывом на открытии Токио после ночных движений американского технологического сектора.

CFD на FTSE 100 — индекс с глобальной выручкой, перегруженный нефтяными и горнодобывающими компаниями, с особенностью, на которой спотыкаются советники: он часто растёт, когда фунт падает, потому что его компании зарабатывают в иностранной валюте. Более низкая волатильность, чем у DAX, и сырьевой уклон делают его иным зверем, нежели американские индексы.

Биткоин против доллара — макроликвидный актив с торговлей 24/7, который движется и по выходным, когда форекс закрыт, и всё сильнее следует за настроем к риску в технологическом секторе. Экстремальная волатильность вознаграждает трендовые и пробойные советники, но требует объёма, рассчитанного от волатильности; финансирование CFD и риск разрыва на выходных не имеют аналогов на форексе.

Ethereum против доллара — более высокобетовый аналог биткоина, актив с торговлей 24/7, который движется вместе с BTC, но качается сильнее и добавляет собственные сетевые катализаторы. Держать ETH рядом с BTC — почти одна ставка с плечом на крипту. Экстремальные диапазоны вознаграждают трендовые советники, рассчитанные под эту волатильность и финансирование CFD.

XRP против доллара — криптоактив с низкой номинальной ценой, движимый заголовками: регуляторные и юридические новости двигают цену бинарными скачками. Ликвидность тоньше, чем у BTC или ETH, поэтому проскальзывание шире, а низкая цена единицы легко приводит к ошибке в стоимости лота. Актив 24/7 только для трендовых советников, учитывающих события.

Solana против доллара — криптовалюта с самой высокой бетой среди основных, движущаяся сильнее BTC и ETH в обе стороны, с хвостовым риском из-за истории сбоев сети. Актив 24/7, который следует за риск-настроем ETH/BTC и добавляет собственные протокольные шоки. Для трендовых советников, рассчитанных на экстремумы.